Hvordan bruke Excel INTRATE-funksjonen

Sammendrag

Excel INTRATE-funksjonen returnerer renten for et fullt investert verdipapir.

Hensikt

Få rente for fullt investert sikkerhet

Returverdi

Rente i prosent

Syntaks

= INTRATE (oppgjør, løpetid, investering, innløsning, (basis))

Argumenter

  • oppgjør - Oppgjørsdato for sikkerheten.
  • forfall - Forfallstidspunkt for sikkerheten.
  • investering - Beløpet opprinnelig investert.
  • innløsning - Beløpet mottatt ved forfall.
  • basis - (valgfritt) Dagstall for dag (se nedenfor, standard = 0).

Versjon

Excel 2003

Bruksanvisninger

INTRATE-funksjonen beregner den årlige effektive renten for et "fullt investert" verdipapir. Et fullinvestert verdipapir betaler ikke periodisk rente før løpetid. Renteinntektene er forskjellen mellom verdipapirets innløsningsverdi og den opprinnelige investeringen.

Eksempel

I eksemplet vist ønsker vi å finne den effektive årlige renten for en obligasjon med en pris på $ 895,00 og en innløsningsverdi på $ 1000. Oppgjørsdatoen er 6. juli 2017 og forfallsdatoen er 15. januar 2020. Det er ingen periodiske rentebetalinger, og grunnlaget for antall dager er US (NASD) 30/360. Formelen i F5 er:

=INTRATE(C7,C8,C5,C9,C10)

Med disse inngangene returnerer INTRATE-funksjonen 4,65%, med prosentformat brukt.

Oppgi datoer

I Excel er datoer serienumre. Generelt er den beste måten å oppgi gyldige datoer å bruke cellereferanser, som vist i eksemplet. For å angi gyldige datoer direkte i en funksjon, kan du bruke DATE-funksjonen. For å illustrere har formelen nedenfor alle verdiene som er hardkodet, og DATE-funksjonen brukes til å levere hver av de to nødvendige datoene:

=INTRATE(DATE(2017,7,6),DATE(2020,1,15),895,1000,0)

Basis

Grunnargumentet styrer hvordan dager telles. INTRATE-funksjonen tillater 5 alternativer (0-4) og er som standard null, som spesifiserer US 30/360 basis. Denne artikkelen på wikipedia gir en detaljert forklaring av tilgjengelige konvensjoner.

Basis Dagstall
0 eller utelatt USA (NASD) 30/360
1 Faktisk / faktisk
2 Faktisk / 360
3 Faktisk / 365
4 Europeisk 30/360

Merknader

  • I Excel er datoer serienumre.
  • Alle datoer, og basis, er avkortet til heltall.
  • Hvis datoene er ugyldige (dvs. faktisk ikke datoer) returnerer INTRATE #VALUE!
  • INTRATE returnerer #NUM når:
    • oppgjør> = modenhet
    • investering <= 0 eller innløsning <= 0
    • Grunnlaget er utenfor rekkevidde

Interessante artikler...